I begyndelsen af 1900-tallet regeres Shanghai af japanerne, som håner og ydmyger kineserne, og byen er en smeltedigel af racisme og had. Da Chen vender tilbage til Shanghai til sin elskede Kung Fu læremesters begravelse, opdager han, at der er tale om et giftmord. Han drager ud for at tage blodig hævn, og ve den der står i vejen for Chen, for han ledsages af sine to uovervindelige venner - sine næver af stål.

Den unge og vilde Cheng sendes til sin morbror i Bangkok for at starte på en ny tilværelse. Af sin mor tvinges han til at aflægge et løfte om aldrig mere at anvende vold. Han får arbejde på samme fabrik, som hans kusiner arbejder på. Fabrikken drives af den velansete og rige Hsa Mi. Men snart opdager Cheng og hans kusiner, at fabrikken kun er et skalkeskjul for heroinsmugling - og at deres chef er lederen af et gigantisk narkotika- og bordelsyndikat, som beskyttes af utallige Kung Fu eksperter. Kusinerne bliver brutalt myrdet og Chengs veninde bliver kidnappet for at tvinge Cheng til tavshed. Men han påtænker i stedet, at lade sine næver tale...!